中金:完成「一带一路」融资6899亿 港平台吸引力增
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【大公报讯】由特区政府与贸发局主办的「一带一路高峰论坛」将于本周举行,中金公司是论坛其中一个主要合作伙伴。中金公司投资银行部执行负责人许佳表示,在过去十多年,中金公司完成的与「一带一路」相关的资本市场项目的整体交易规模,累计约880亿美元(约6899亿港元);在最近几年,他说来自中亚、东南亚和中东地区的企业,也展现意愿使用香港这个资本市场,预期趋势将会持续。
发挥香港作为国际金融中心的集资功能,是其参与高质量共建「一带一路」重要、也最根本的功能。许佳接受访问时说,香港本来就是重要的国际金融中心,在资本市场互联互通方面,扮演重要桥梁与枢纽角色。
在最近几年,他观察到更多来自中亚、东南亚、中东地区的企业,很愿意透过香港的资本市场融资。他举例说,中金曾于去年8月协助一家哈萨克斯坦的钨矿开采企业佳鑫国际(03858)来香港上市,是有史以来第一只在香港和哈萨克斯坦两地同时挂牌上市的项目。除此以外,他说中金公司最近也在帮助一些中亚地区的公司来香港上市,惟现时未能透露项目详情。
佳鑫国际去年在香港上市的集资金额大约12亿元,许佳指出规模不是特别大,惟上市后市场交投活跃,体现了国际投资者对该类优质「一带一路」项目的认可。展望未来,他预期可能看到越来越多、规模更大的企业使用香港的融资平台。
助多个欧亚国家发熊猫债
在股权融资以外,中金公司也透过债券市场协助企业融资,包括协助发行人于中国在岸市场发行「熊猫债」,或于离岸市场发行「点心债」。两者都是指以人民币计价的债券。中金公司曾协助匈牙利、巴基斯坦、印尼、哈萨克斯坦等主权机构在内地发行熊猫债。
市场统计资料显示,熊猫债和点心债的发行量近年持续创新高,部分原因是人民币的融资成本较美元低。许佳表示,基于当前人民币与美元利率存在的客观利差,这使得人民币融资在现阶段具备显著的成本优势。市场普遍预期这一利率环境短期内仍将维持,因此相关融资需求有望持续。
「一带一路」倡议旨在推动沿线市场的深度融合,并加强不同经济体之间的联系。许佳表示,香港如能发挥国际金融中心(特别是IPO集资中心)的功能,吸引和帮助「一带一路」沿线国家来香港资本市场上市,或者透过发债融资,都是香港在国家高质量共建「一带一路」战略中所能发挥的积极作用。
为配合中国企业「走出去」的发展需求,他说中金公司也会研究在更多「一带一路」沿线国家开设办公室,加强在地服务能力。许佳举例说,中金公司前年和去年分别在越南胡志明市和阿联酋迪拜国际金融中心新设分支机构,未来也会积极研究在其他「一带一路」沿线重点市场增设办公室或构建服务团队,以配合中国企业「走出去」的需求。

