近期按揭产品种类繁多，除了市场上最受欢迎的H按和近期热门的定息按揭外，大型银行推出的「先P后H」计划亦加入竞争行列。这三种按揭计划各有优势，申请人应如何选择？本文将介绍三大方法，帮助大家找出最适合自己的按揭方案。

息口走势预期

无论选择H按、定按还是「先P后H」计划，首要考虑的是产品与息口走势的关系。市场上主流H按计划为H+1.3%，并配合以最优惠利率（P）计算的封顶息率，现时H按实际按息为3.25厘；大型银行的定按计划息率固定为2.93厘，可锁定首3年或5年，定息期后按息与H按相同；「先P后H」计划首2年或3年的息率为P-2.32%（该行P为5%），即现时实际按息为2.68厘。

现阶段来说，「先P后H」在三者中供楼利息最低。不过，若香港加息（P），H按的封顶息率以及「先P后H」计划的息率也会相应调升，而定按在定息期内则不会受影响。港美息口走向尚未明朗，市场亦预期香港或于年底加P，幅度约为0.125%至0.25%。以此数据计算，即使「先P后H」计划息率增至2.805厘至2.93厘，仍具吸引力。然而，若买家担心香港银行未来几年仍会持续加息，选用定按则较为稳妥。

细阅申请条件及时限

考虑息口走势之余，买家亦需留意是否符合按揭计划的申请资格及时限。定按与「先P后H」适用于一手及二手物业，但不适用于政府资助房屋，且申请设有时限，两者均须于今年年底前提交申请，并须于明年4月底前提取贷款。而H按一般没有申请时限及物业限制，所有私人住宅及资助房屋均可申请H按。

按揭配套考虑

按揭配套能助借款人更轻松应对供楼负担，其中现金回赠可直接抵销按揭利息支出。在三项计划中，H按的现金回赠较高，现时更有个别银行提供高达两厘多的现金回赠。此外，只有H按提供的按揭储蓄挂钩户口（Mortgage-link）计划，能够对冲按揭利息支出，适合拥有闲置资金的人士。

买家可从上述3个角度比较3种按揭方案的优势，并找出最适合自己的按揭计划。如有需要，亦可寻求大型且专业的按揭中介协助。

（作者为经络按揭转介营运总监）